이번에도 어쨌든 미국에서 우리가 금요일 3월 1일에 쉬고
그 다음에 한 3일 정도 그 기간 동안
미국에서 엔비디아 많이 올랐고, AMD 다 많이 올랐지
심지어 슈퍼마이크로, 델 컴퓨터 다 올랐고
그러니까 올해 이번 주부터는 우리나라도 AI 반도체 관련된
반도체 애들이 지금 주가가 좋았던 것 같아 이번 주 내내
그리고 바이오도 좀 괜찮았어
AI 관련 반도체 애들이 사실 다
완전 직접적으로 하는 애들은 많진 않거든
근데 이수페타시스 같은 회사는 엔비디아에 납품도 하고 하니까
사실 좀 더 주가가 많이 올랐던 것 같고
그런 회사들이 있는데
이걸 지금 함부로 따라가서 매수하는 거는
좀 조심해야 되는 시기인 것 같고
이것도 마찬가지로 일단은 조정이 올 때
살 수 있는 회사들을 잘 봐야 되지 않나
특히 우리나라는 좀 검사장비 쪽
HBM 검사장비 쪽으로 많이 사람들이 관심을 갖고 있긴 해서
그런 쪽 회사들을 잘 공부해보면 좋을 것 같아
그리고 사실 바이오 쪽도 지금
알테오젠이라는 회사가 엄청 많이 올랐거든 최근에
그런 걸 시발점으로 해가지고
바이오도 좀 수급이 돌아오고 있거든
그래서 바이오도 좀 나쁘진 않은데
난 이 시기에 엄청 세게 플레이하는 거는
또 조심스럽게 보고 있어가지고
그러게 지금 내가 너무 조정 올 때만
사야 된다는 얘기를 하고 있는 것 같은데
근데 나는 좀 더 큰 theme에서 봤을 때는
밸류업 프로그램이라 해서 저PBR 관련 주들을
그동안 얘기를 많이 해왔었는데
완성차 업체들 아니면 뭐 배당 여력이 있는 삼성 관련주
아니면 공기업 이런 정부의 영향이 좀 있는 애들
이런 회사들도 다 되게 나는 여력이 있는 애들은 되게 좋을 것 같거든
그리고 지금 보통 총선용으로 이걸 했다고 하기도 하지만
일본도 보면 시간이 지날수록 점점 더 반영이 잘 됐거든
우리도 이게 총선 이후에도 반영이 될 가능성이 높다고 봐
그리고 더 구체적으로
그렇게 보면 이런 회사들이 더 수급이 좀 몰릴 거고
왜냐면 어쨌든 이게 자사주 소각을 하고
배당을 더 많이 주고 조정을 한다는 게
실제 주가가 당연히 올라야 될 이유거든
이미 주가가 오르긴 했지만 이걸 더 열심히 하고
더 장기적으로 하고 이런다면 더 올라가야지
그러니까 되게 심플한 거야
이거를 나는 그래서 중장기적으로 좀
되게 좋은 theme이라고 주자라고 생각을 하거든
그래서 이 밸류업 프로그램에 해당하는
회사들을 잘 찾아봐야 될 것 같고
조정이 올 때 나는 이런 회사들을 살 것 같아
조정이 올 때 계속 사야 될 회사들을 찾아야 된다 했잖아
밸류업 프로그램 관련된 회사들도 사야 된다 생각하고
그리고 지금 계속 생각을 하고 있는데
AI가 계속 더 확장이 되고
나중에 영상까지 AI가 도입이 잘 된다면
지금 소라 같은 프로그램도 있잖아
이게 더 확산되고 영상을 AI로 컨텐츠를 많이 다루게 된다면
여기 데이터들도 어마어마할 것 같거든
그러면 결국 전력 수요가 문제가 생겨
이 전력 수요가 되게 중요할 것 같은데
우리나라도 사실 지금 한국 전력이 되게 돈이 없어
맨날 돈 빌리고 다니고 전기료도 못 올리고
그리고 최근에 가스비 한번 본 적 있나?
가스비 살짝 올랐다?
이게 애들이 돈을 너무 못 올렸어
우리나라가 너무 낮은 가격으로 유지하니까
전기세나 전기나 이런 것들이
그래서 걔네들이 거의 적자가 장난 아니었어
근데 이제 한계치에 도달했다
그리고 이 전력 수요가 더 올라가면 올라갈수록
얘네가 더 가격을 올릴 수밖에 없는 상황이 되고 있다
그래서 나는 이런 거에 관련된 업체들
실제로 전력 수요가 그때 변압기 업체들 얘기 잠깐 했었는데
전력 수요가 더 올라가면 어쨌든 변압기 쪽으로
계속 수요가 생길 수밖에 없거든
이런 변압기 업체들 그때 얘기했던 게
현대일렉트릭, 효성중공업, 일진전기, 제룡전기 이런 애들도 사실
최근에 일론 머스크 테슬라의 오너가 얘기했던 게 필요하다
AI가 더 될수록 전력 수요가 필요하다 해서
또 최근에 살짝 오르기 시작했고 다시
이런 회사들은 계속 좋을 것 같고
한국 전력도 아까 얘기했듯이 이제야 가격을 올리지 않을까
총선 이후에 전기료 이런 거 인상이 좀 되면
얘네들도 안 좋았다가 딱 좋아지는 구간에 들어선 회사들이
사실 주가 이런 측면에서는 되게 좋거든
그리고 최근에 방산주들이 많이 올랐어
한화에어로스페이스, LIG 넥스원
얘네들도 정부에서 엄청 밀어줬고
실제로 수주도 좀 잘 나왔고
이러니까 주가가 2월만 해도 50% 정도 올랐거든 2월 한 달에만
이런 애들이 오르는 거 보니까
정부 관련된 한국전력이나 원전 관련된 애들 이런 애들도
4월 이후에는 주가 흐름이 좋지 않을까, 괜찮지 않을까
그래서 나는 이걸 조정 올 때
미리미리 좀 모아두면 좋지 않을까 이런 회사들을
그렇게 생각을 좀 하고 있지
올해 9월에 밸류업 프로그램 관련돼서 밸류업 지수가 개발되고
그 다음에 12월 달에 ETF를 상장한다고 하는데
그러면 여기 안에 기업들이 들어가는 걸 거잖아 지수나 ETF에
이런 기업들이 들어간 ETF가 출시되면
여기로 돈이 몰리니까 그 기업들 주가가 올라갈 것 같단 말이지
그래서 정말 어떻게 될지 모르겠지만
여기에 들어갈 기업들을 내가 좀 공부해서 찾는다고 하면
어떤 포인트를 가지고 그 기업들을 골라보면 좋을지가 좀 궁금해
기준은 비슷해 아까 얘기했듯이
돈을 잘 벌면서 현금이 많아
그리고 자사주 소각의 여력도 있고
이걸 하겠다고 하는 애들이 있고
이런 애들이 대게 지금 다 들어가겠지
일단은 가장 이걸 잘하고 있는 금융회사가 하나 있어
메리츠금융지주라고 이 회사는 이미 잘하고 있거든
그래서 이 회사가 지금 가장 PBR로 보면
금융사 중에 압도적으로 비싸. 밸류에이션이 높아
이 회사가 당연히 들어가겠지
그리고 이런 은행 하나금융지주, KB금융, 신한지주
이런 애들 들어갈 거고
그 다음에 삼성생명 이런 애들도 돈이 여력이 좀 많거든
그리고 당연히 기아차, 현대차 이런 애들도 들어갈 거야
왜냐면 기아차 같은 경우는 특히 배당도 많이 해주고
물론 PBR은 좀 높아. 1배보다 높거든
그런 애들도 들어갈 것 같고
그리고 이게 밸류업 프로그램의 핵심은
저PBR도 당연히 저PBR이면 좋아 아닌 것보다
근데 그런 것보다 더 중요한 거는
돈을 계속 꾸준하게 현금으로 만들어낼 수 있고
그리고 지금 현금도 충분히 가지고 있고
이런 애들이 훨씬 더 좋은 거지
자사주 소각할 여력도 있고
이런 애들이 엄청 많지는 않아 생각보다
근데 이미 큰 회사들이 좀 많긴 해
큰 회사들이 많아서 지수가 만들어진다 해도
엄청 큰 수혜를 보진 않을 수도 있지만
어쨌든 자금이 들어온다는 게 의미가 있는 거고
아마 연기금이 지금 돈이 되게 많아
얘네들이 조금만 이걸 사줘도 되게 의미가 있을 거란 말이야
그래서 그런 회사들 위주로 포트폴리오 가져가면
사람들이 이제 8월이나 9월에 그게 생긴다고 하고
그때 ETF에 돈이 들어온다 하면
그 전부터 계속 사거든. 그 전까지는 잘 안 빠져
계속 그걸 기대하고 있기 때문에
그래서 이게 9월이라고 해가지고
되게 멀리 있는 게 아니라 오히려 되게 가깝게
오히려 더 좋은 걸 수도 있어
가깝게 4, 5월에 하는 게 아니라
8, 9월에 해야 사람들이 그 기대감을
더 오랫동안 끌고 갈 수 있는 거고
주가도 더 오랫동안 우상향할 수 있고
그래서 나는 그것도 되게 중요한 주가의 포인트인 것 같아
밸류업 프로그램에 관련된 주식들을 사야 되는 이유인 것 같아
전력 쪽이 되게 어쨌든 아까도 얘기하긴 했지만
전력 쪽이 수요가 되게 꾸준할 것 같고
이 전력을 어쨌든 충당하는 가장 좋은 수단은
원전이 가장 효율적이고 그래서 원전하고
또 전력 수요가 있을 때 꼭 필요한 건 변압기고
이 두 가지에 관련된 애들
그 다음 실제로 전기료를 인상할 수 있는 한국전력 같은 애들
이런 애들은 되게 매력이 좀 있지 않을까
중장기적으로 되게 가져가볼만 하지 않을까
특히 총선 이후까지
총선 이후로 되게 큰 변곡점이 올 거라고 생각을 하거든
그럼 총선 이후에 AI 쪽보다는
이런 쪽이 훨씬 더 편한 구간이 오지 않을까
개인적으로 그렇게 좀 보이거든
한국전력, 한국가스공사, 지역난방공사 이런 공기업들이 많거든
그래서 이런 회사들이 실제로 돈을 좀 잘 벌기도 해
그래서 돈을 잘 버는 거는 재무제표 들어가서
영업이익 얼마나 버는지 보고 배당 여력 보고
실제 배당 얼마 했는지 이런 것도 봐 보고
이런 것도 보면서 공부하면
그렇게 어렵지 않게 찾아낼 수 있는 회사들이다라고 생각합니다
그러면 다음에 또 만나요 안녕