여러분 반갑습니다
중립형 자산 배분이 나와있는데요
미국 주식은 기본이 20% 그리고 원화 현금 20%
그리고 금 16%, 한국 국채 12%, 미국 국채 12%
중국 10%, 한국 10% 이게 중립입니다
그러면 미국 주식은 뭘 사야되나요? 많이 물으시는데 S&P500TR
다 이게 밑에 나오고 있을 거예요
S&P500TR 붙은 거 중에 수수료 싼 거 사시면 되겠습니다
원화 현금 뭐 사나요? 하면 CD
이게 뭐냐면 고객예탁증서라는 건데 이게 별거 아니고요
은행예금에 간접투자해주는 ETF의 이름입니다
그래서 CD 하면 정말 시가총액이 몇 조짜리가 나올 텐데
그중에 마음에 드는 거 사세요
금 이거는 정해져있어요
ACE KRX 금현물 사시면 됩니다
우리나라에서 이거 말고는 별로 투자의 대안이 없어서
ACE니까 한투운용 거죠
한국 국채도 마찬가지입니다
우리나라에 상장된 게 되게 많아요
그래서 저는 우리 국채 선물, 10년 국채 선물 ETF
미국 국채 마찬가지입니다. 미국 10년 국채 ETF
그 다음 중국 주식 CSI300 이것도 여러 가지 있습니다
한국 주식 너무 많죠. 코덱스 200, 타이거 200 많잖아요
아무튼 코스피 200에 추종하고 있는 ETF 중에
수수료 싸고 거래량 많은 거
TR 붙은 건 꼭 하셔야 되니까 코스피 200TR
토탈리턴 그게 뭐냐면요
배당금 받은 걸 재투자해준다 이런 뜻입니다
참고로 중립형 자산 배분 전략은요
기본적으로 저는 어떤 사람한테 추천하냐면 50 초 전후
이게 뭐냐면 깨먹으면 곤란해요
그런 사람들이 이제 은퇴가 몇 년 안 남았죠
국민연금이 65세에 받는다고 하면 15년 동안
내가 만들어 놓은 자산을 잘 굴려서
연금 나올 때까지 조금씩 타먹으면서
죄송합니다. 타먹는다는 표현이 너무 저렴하다 그렇죠?
인출하면서도 뭔가 굴려나가야 65세 국민연금까지 할 수 있잖아요
그런 성향을 가지신 분들을 위해서 중립형 자산 배분을 만들었어요
그런데 어떤 분이 질문을 주셨어요
40대, 결혼 생각 없음, 그리고 1억 가지고 운용하고 싶어요
자가는 있대요. 이런 분한테는 이렇게 운용하면 안 되죠
아니 투자할 기회가 10년이 더 많은데 성장형이지 이 사람은
성장형은 어떻게 하면 된다? 간단해요
여기에 원화 현금을 한 10% 빼가지고요
원화 현금 있죠? 저거 10% 빼서 나스닥 사세요 나스닥
여러분 그렇지 않습니까? 그렇지 않아요?
그리고 금도 좀 늘려야죠
왜? 미국 주식 비중이 높아지면 금도 높아져야 돼요
당연한 거 아니에요?
금이 미국 주식에 대해서 가장 강력한 헷지 수단이에요
그래서 금을 한 20% 가져가는 거죠
그럼 4%는 어디서 빼냐고요?
미국 국채랑 한국 국채에서 2%씩 빼면 되죠
다시 합니다. 미국 주식 S&P 500의 20%, 나스닥 100의 10%
그리고 부족한 10%는 CD를 10% 팔아요. 됐죠?
그 다음에 금을 20%
왜냐하면 미국 주식의 30%나 했기 때문에
달러에 대해서 반대 포지션인 금이 중요합니다. 그래서 금을 20%
그러면 또 4%는 어디서?
미국 국채 10%, 한국 국채 10%로 운용하면 돼요
너무 편하죠? 홍박사 짱이라고 빨리 칭찬해 주시고요
제가 이런 사람입니다
얼마든지 이 기본 프로세스에서
사람들의 성향에 따라서 다 조절할 수 있어요
또 안정형? 미국 주식 줄이면 되죠. 그렇죠?
그럼 어디를 늘려? 원화 현금이랑 국채 늘리면 돼요
질문 한번 드릴게요. 일단 오늘은 40 초 40대라고 하겠습니다
40대 초반 직장인이 여유 현금 1억. 어떻게 할까요?
당연히 주식 비중을 늘려야죠
전체 자산의 절반을 주식에 투자하자
대신 주식에 투자한 만큼 리스크가 커지죠
그 리스크를 헷지하기 위해서 뭘 사라? 금을 더 사요
이해되시죠? 금과 달러는 반대로 움직인다는 거 누누이 설명했어요
이거 더 설명 안 해도 되겠죠? 넘어갑니다
중립형 자산 배분 대비해서 이번에 저의 전략은
원화 현금을 드디어 올렸습니다
5개월 만인가 6개월 만에 주식 비중을 축소했습니다
엄청나죠? 홍박사 대단하죠?
그렇게 주식 좋아하다가 요새 좀 줄였습니다
어디서 돈을 뺐냐? 한국 주식에서 돈을 뺐습니다
왜 미국 주식을 안 줄였냐고요? 다음 페이지에 있습니다
지난달 대비해서 다 줄인 거죠 주식은
지난달 대비해서 미국도 줄이고 한국도 줄인 거죠
한국만 미워하는 게 아니고요
계속 미국 주식 오버웨이트 하다가
이제는 자신 없다까진 아니어도 좀 과열 같다
엔비디아 하루에 20%씩 오르는 게 말이 되냐
그렇게 시가총액이 큰데 이런 이야기죠
기분이 너무 좋다 그럴 때는 저는 조금 현금 비중 확대
대신에 여기 있죠? 원화 현금을 지난달 대비해서 확대
국채 이런 것도 조금 더 사자
그래서 금, 주식 다 줄이고 그렇죠?
그래서 주식 중에 안 줄이는 거는 중국 주식밖에 없어요
왜냐? 이제 반응 나왔는데 뭐하러 빨리 팔아요
요새 달달해요. 2월달 중국 주식 너무 좋았죠 여러분?
달달하게 조금 더 즐기자
여기는 정부 마음이니까 전인대까지 가지 않겠나 좋게 생각합니다
여러분 어떠세요? 이런 포트폴리오 전략 공부해보면 재밌죠
여러분 홍박사 지금까지 계속 지난해 여름부터
계속 주식을 사자 외치던 사람이
조금 중립적 내지는 약간 비중 축소로 왔다
이유는? 과열 같다, 너무 수익이 좋다
한 달에 8%씩 벌고 그러는 게 정상이냐. 좀 과하다
이런 정도로 받아들여주시면 대단히 감사하겠습니다